BTCC 데일리 (9.15)｜미국 10년물 국채금리 5% 돌파, Strive 지난주 469 BTC 추가 매수

주요 하이라이트

• 연준의 이틀간 FOMC 회의가 오늘 시작된다. 시장은 이번 주 25bp 금리 인상 가능성을 약 90%로 반영하고 있으며, 로이터 조사에서 경제학자의 85%는 금리가 3.75%—4.00%로 오를 것으로 예상했다.

• 미국 10년물 국채금리는 5.02%를 돌파해 2007년 이후 최고치를 기록했다. 중동 공급 리스크가 높아지며 브렌트유는 다시 배럴당 107달러 부근까지 상승했다.

• BTC는 7만7,000달러 부근에서 거래됐다. 미국 동부시간 9월 14일 비트코인 현물 ETF는 약 1억5,990만 달러 순유입을 기록했고, 이더리움 현물 ETF는 약 1억2,110만 달러 순유입을 기록했다.

글로벌 거시 & 정책 전망

오늘의 주요 일정

• 연준 FOMC 이틀간 회의 시작

• 미국 ADP 주간 고용

• 미국 9월 뉴욕 연은 제조업 지수

• 미국 상원 CLARITY Act 토론 종결 동의안 표결

거시 헤드라인

1. 연준 회의 시작, 25bp 금리 인상 가격 반영 약 90%

연준은 9월 15일부터 16일까지 이틀간 정책회의를 개최한다. 시장은 이번 주 25bp 금리 인상으로 정책금리 범위가 3.75%—4.00%로 올라갈 가능성을 약 90%로 반영하고 있다. 로이터 조사에 따르면 응답 경제학자의 85%가 연준이 이러한 조치를 취할 것으로 예상했다. 실제로 단행될 경우, 이는 2023년 중반 이후 연준의 첫 금리 인상이 된다. 시장은 점도표와 Kevin Warsh 의장의 향후 정책 경로 관련 발언에도 주목하고 있다.

2. 미국 10년물 국채금리 5.02% 돌파, 2007년 이후 최고치

글로벌 채권 매도세가 더욱 심화되며 미국 10년물 국채금리는 5.021%를 돌파해 2007년 이후 최고 수준에 도달했다. 일본 10년물 국채금리도 3.025%로 올라 30년 만의 최고치를 기록했다. 높은 유가, 인플레이션 압력, 주요 중앙은행이 긴축 정책을 이어갈 것이라는 시장 기대가 함께 장기금리를 끌어올렸다.

3. 사우디 동서 송유관 차질 지속, 브렌트유 107달러 상회

예멘 후티 반군은 다시 사우디 목표물을 공격했다. 앞서 사우디 동서 송유관도 피격된 바 있으며, 해당 송유관은 하루 약 400만 배럴의 운송 능력을 담당해 글로벌 석유 공급의 약 4%에 해당한다. 브렌트유는 약 1.6% 상승해 배럴당 107.37달러, WTI 원유는 103.24달러 부근까지 올랐다. 걸프 국가와 이란 간 예정됐던 협상도 연기됐다.

4. 중국 8월 산업생산 5.2% 증가, 소매판매는 0.4% 증가에 그쳐

중국 8월 규모 이상 산업 부가가치는 전년 대비 5.2% 증가해 시장 예상치 4.8%와 7월 4.5%를 웃돌았다. 사회소비품 소매총액은 전년 대비 0.4% 증가에 그쳐 시장 예상치 0.8%를 밑돌았다. 1월부터 8월까지 고정자산투자는 전년 대비 7.2% 감소했으며, 소비와 투자 흐름은 계속 산업생산보다 약한 모습을 보였다.

5. 일본 10년물 국채금리 30년 고점, 시장은 일본은행 금리 인상 대기

일본 10년물 국채금리는 한때 3.025%까지 상승해 30년 만의 최고치를 기록했다. 일본은행은 이번 주 금요일 정책 결정을 발표할 예정이며, 시장은 대체로 25bp 금리 인상으로 정책금리를 1.25%로 올릴 것으로 예상하고 있다. 추가 긴축 신호가 나올 가능성도 있으며, 최근 엔화의 빠른 절상도 이번 회의에 대한 관심을 높이고 있다.

글로벌 자산 동향

• 주식시장: 닛케이225 지수는 0.01% 하락한 63,484.05로 마감했다. 한국 KOSPI 지수는 0.85% 하락한 6,627.26으로 마감했다. 한국 대형 기술주 중 삼성전자는 0.60%, SK하이닉스는 0.53% 하락했다. 미국 장전 선물도 계속 압박을 받았으며, S&P500 지수 선물은 약 0.45%, 나스닥100 지수 선물은 약 0.44% 하락했다.

• 암호화폐: CoinMarketCap 데이터에 따르면 암호화폐 시장 공포·탐욕 지수는 66으로 탐욕 구간에 있다. 전체 시장 시가총액은 약 2조6,300억 달러로, 지난 24시간 동안 약 0.9% 하락했다. BTC는 7만7,000달러 부근에서 거래됐으며, 24시간 동안 약 1.24% 하락했다.

• 에너지 및 금속: 브렌트유는 배럴당 약 107.55달러로 상승했고, WTI 원유는 배럴당 약 103.27달러까지 올랐다. 현물 금은 약 0.2% 하락해 온스당 4,287.69달러, 현물 은은 약 0.4% 하락해 온스당 62.98달러를 기록했다.

(이상 데이터 기준: 9월 15일 15:00 HKT)

암호화폐 시장 스냅샷

1. 선물 자금 흐름 분석

9월 15일 Coinglass 데이터에 따르면, 지난 24시간 동안 ETH, BTC, SOL, SOXL, XAU 등 계약의 선물 거래에서 순유출이 두드러졌으며, 거래 기회가 존재할 수 있다.

2. 비트코인 청산 히트맵

9월 15일 Coinglass 데이터에 따르면, 비트코인 거래소 청산 히트맵에서 현재 기준 가격 76,907달러를 기준으로 비트코인이 7만5,000달러 아래로 하락할 경우 주요 CEX의 누적 롱 포지션 청산 강도는 8억3,000만 달러에 이를 수 있다. 반대로 비트코인이 7만9,000달러를 돌파할 경우 주요 CEX의 누적 숏 포지션 청산 강도는 10억1,000만 달러에 이를 수 있다. 시장 변동 과정에서 대규모 청산을 피하기 위해 레버리지 비율을 합리적으로 관리할 필요가 있다.

3. 비트코인 선물 롱·숏 비율

Coinglass 데이터에 따르면 9월 15일 17시 HKT 기준 전체 비트코인 롱·숏 비율은 0.8616으로 잠정 집계됐다. 이는 현재 숏 포지션이 상대적으로 우위를 점하고 있음을 보여준다.

4. TradFi 선물 동향

9월 15일 CL은 0.65%, XAG는 0.78% 상승했고, XAU는 0.32% 하락했다. 레버리지형 기술주 품목은 압박을 받았으며, KORU는 6.08% 급락했고 SOXL은 3.51% 하락했다. 다만 OI는 각각 6.90%, 15.34% 증가했다. SPCX는 0.64% 상승했고 거래량은 435.40% 급증해 시장 거래 활발도가 뚜렷하게 높아졌다.

5. 온체인 모니터링

• Bitwise 산하 BHYP 관련 지갑이 Coinbase로 84,320 HYPE를 전송했으며, 가치는 약 671만 달러다.

• Alameda Research는 Coinbase Prime으로 약 947만 달러 상당의 SOL을 전송했다. 현재 온체인에는 여전히 약 2억7,000만 달러 상당의 SOL을 보유하고 있다.

• 1년 넘게 휴면 상태였던 두 개의 지갑이 지난 9시간 동안 OKX로 14,700 ETH를 전송했으며, 가치는 약 3,694만 달러다. 두 주소는 동일 주체에 속한 것으로 의심된다.

블록체인 주요 속보

• 미국 동부시간 9월 14일, 미국 비트코인 현물 ETF는 약 1억5,990만 달러 순유입을 기록했다. 이 중 IBIT는 1억3,430만 달러, FBTC는 5,330만 달러 순유입을 기록했고, ARKB는 4,200만 달러 순유출을 기록했다.

• 미국 동부시간 9월 14일, 미국 이더리움 현물 ETF는 약 1억2,110만 달러 순유입을 기록했다. 이 중 ETHA는 8,050만 달러, ETHB는 1,440만 달러 순유입을 기록했다.

• 미국 상원은 동부시간 9월 15일 14:15에 CLARITY Act 토론 종결 동의안 표결을 진행할 예정이다. 법안을 상원 전체 토론으로 넘기려면 최소 60표가 필요하다.

• CLARITY Act 협상에 참여한 상원 민주당 의원들은 반대 제안을 준비하고 있으며, 일부 의원들은 공화당 최신 버전에 포함된 암호화폐 윤리 조항에 여전히 이견을 보이고 있다.

• 미국 SEC 위원장 Paul Atkins는 의회의 CLARITY Act 추진을 지지한다고 밝혔다. 동시에 법안 결과와 관계없이 SEC는 디지털자산 규제 의제를 계속 추진할 것이라고 말했다.

• S&P Global은 암호화폐 데이터 기업 Kaiko의 신규 투자 라운드를 주도했다. 이번 라운드 규모는 1억1,000만 달러이며 Nasdaq, BNP Paribas, RBC 등이 참여했다.

• Strive는 지난주 3,660만 달러를 투입해 469 BTC를 추가 매수했다. 평균 매수 가격은 약 77,954달러이며, 총보유량은 25,000 BTC로 증가했다.

• Bitmine은 지난주 27,180 ETH를 추가했다. 9월 13일 기준 총보유량은 약 595만6,400 ETH에 달하며, 이 중 약 506만7,300 ETH가 스테이킹됐다.

• Strategy는 지난주 BTC를 추가 매수하지 않았고 약 1억3,900만 달러 규모의 STRC를 환매했다. 9월 13일 기준 회사는 여전히 845,050 BTC와 약 64억 달러의 현금성 자산을 보유하고 있다.

• Ethereum과 Base는 계정 추상화 표준 EIP-8130 및 EIP-8141을 둘러싼 협업을 종료했다. 양측은 이후 각자의 계정 추상화 표준을 별도로 추진할 예정이다.

기관 시각 · 데일리 픽

• Morgan Stanley: 모건스탠리는 더 매파적인 정책 전망으로 전환해, 연준이 이번 주 25bp 금리를 인상하고 12월에 다시 25bp 금리를 인상할 것으로 예상했다. 동시에 유럽중앙은행도 12월에 25bp를 추가 인상해 금리를 2.75%로 올릴 것으로 전망했다. 에너지 가격의 2차 효과, AI 투자에 따른 강한 수요, 더 높은 중립금리가 모두 정책을 제한적인 수준에 머물게 할 수 있다고 봤다.

• Bernstein: Gautam Chhugani 팀은 공화당이 윤리 조항과 커뮤니티 은행 문제에서 양보한 뒤 CLARITY Act의 진전 정도가 시장의 기존 예상보다 클 수 있다고 봤다. 현재 암호화폐 시장 포지션은 여전히 비관적인 편이어서, 긍정적인 결과가 아직 충분히 가격에 반영되지 않았다는 평가다.

• JPMorgan: 글로벌 및 유럽 주식 전략 책임자 Mislav Matejka는 미국 증시에 대한 긍정적 관점을 유지했다. 기업 이익 확장 추세가 훼손되지 않는 한, 고유가와 금리 인상만을 근거로 주식시장의 지속 하락에 베팅하는 것은 위험할 수 있다고 지적했다. JPMorgan은 앞서 S&P500 연말 목표치를 8,000포인트로 상향한 바 있다.

• MUFG: 애널리스트 Yokoo Akihiko는 시장이 단기적으로 유가 상승이 인플레이션에 미치는 영향과 그로 인해 금리가 추가 상승할 위험에 계속 주목할 것이라고 밝혔다. 현재 미국과 일본 장기 국채금리가 동시에 수년 만의 고점으로 상승한 만큼, 금리시장 변동성은 여전히 위험자산의 중요한 변수라고 평가했다.