BTCC Günlük (21.09) | BTC 84.000 Doları Aştı, KOSPI 7.000'e Geri Döndü

Öne Çıkanlar

• BTC 82.000 doların üzerine çıkarken, ETH 2.700 dolar civarında işlem gördü. Katman 1 sektörü güçlendi; NEAR, AVAX ve SUI son 24 saatte sırasıyla yaklaşık %16,4, %15,4 ve %9,8 yükseldi.

• Güney Kore KOSPI Endeksi %1,65 artışla 7.007,72 puandan kapanarak 7.000 seviyesini geri aldı. Samsung Electronics %4,98 sıçrarken, SK Hynix %0,59 yükseldi.

• Uluslararası petrol fiyatları yaklaşık %2 düştü; Brent ham petrolü 102 dolara doğru geriledi. ABD 2 yıllık Hazine tahvili getirisi %4,76 civarında seyrederken, piyasalar Fed'in Ekim ayında bir faiz artırımı daha yapma olasılığını yaklaşık %56 olarak fiyatladı.

Makro ve Politika Görünümü

Bugünün Önemli Olayları

• Chicago Fed Başkanı Goolsbee konuşacak

• ABD 3 aylık ve 6 aylık Hazine bonosu ihaleleri

Makro Başlıklar

1. Kashkari: ABD enflasyonu geniş tabanlı, sadece enerji kaynaklı değil

Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, ABD'de enflasyon baskısının ekonominin birçok kesiminde mevcut olduğunu ve gıda ile enerji hariç tutulduğunda bile hizmet fiyatlarının yüksek kalmaya devam ettiğini söyledi. Geçen hafta Fed'in 25 baz puanlık faiz artırımıyla politika faizini %3,75-%4,00 aralığına çıkarmasını destekledi ve politikanın enflasyonu %2 hedefine doğru itmeye devam etmesi gerektiğini vurguladı.

2. Fed'in Ekim ayı faiz artırımı fiyatlaması yaklaşık %56'ya yükseldi, ABD 2 yıllık getirisi %4,76 civarında

Fed'in geçen hafta daha fazla sıkılaştırma sinyali vermesinin ardından kısa vadeli ABD Hazine tahvilleri baskı altında kalmaya devam etti. 2 yıllık Hazine tahvili getirisi son iki haftada yaklaşık 36 baz puan yükselerek %4,7604 civarına, 2024 ortasından bu yana en yüksek seviyeye ulaştı. Faiz vadeli işlemleri şu anda Ekim ayında bir artırım daha yapılma olasılığını yaklaşık %56 olarak fiyatlıyor ve bu yıl için daha fazla sıkılaştırma büyük ölçüde fiyatlara yansımış durumda.

3. Suudi Arabistan ihracatındaki toparlanma arz endişelerini hafifletirken petrol yaklaşık %2 düştü

Uluslararası petrol fiyatları Pazartesi günü sert düştü; Brent ham petrolü 102 dolara doğru gerilerken, WTI 98 dolara doğru çekildi. Veriler, Suudi Arabistan'ın Eylül ayı ham petrol ihracatının günlük 4 milyon varilin üzerine çıkarak Ağustos ayındaki yaklaşık 2,4 milyon varilin üzerine çıktığını gösterdi. Piyasalar ayrıca Doğu-Batı boru hattının toparlanma sürecini ve Hürmüz Boğazı'ndaki taşımacılık koşullarını da izliyor.

4. Yuan üç buçuk yılı aşkın sürenin zirvesine yükseldi, offshore USD/CNH 6,70'in altına indi

Yuan güçlenmeye devam ederek dolar başına 6,6957'ye kadar yükseldi; bu, Ocak 2023'ten bu yana en güçlü seviye. Çin Halk Bankası günlük orta noktayı 6,7487 olarak belirledi; bu da Şubat 2023'ten bu yana en güçlü seviye. Piyasalar ayrıca bu haftaki ABD-Çin liderler toplantısını ve New York'ta ticaret, ekonomi ve yapay zeka konularında yapılan önceki görüşmeleri de izliyor.

5. ECB'den Panetta: Yapay zeka kazanımlarının dağılımı talebi ve enflasyonu etkileyecek

ECB Yönetim Konseyi üyesi ve İtalya Merkez Bankası Başkanı Fabio Panetta, yapay zekadan elde edilen verimlilik kazanımlarının şirketler, işçiler ve tüketiciler arasında nihai olarak nasıl dağıtılacağının toplam talebi ve enflasyonu etkileyeceğini söyledi. Bu nedenle merkez bankalarının yapay zeka kaynaklı teknolojik ilerlemenin gelir dağılımını ve fiyat belirleme mekanizmalarını nasıl etkilediğini izlemesi gerekiyor.

Küresel Varlık Performansı

• Hisse Senetleri: Japon piyasaları Silver Week tatili nedeniyle kapalıydı. Güney Kore KOSPI Endeksi %1,65 artışla 7.007,72 puandan kapanırken, Samsung Electronics %4,98 ve SK Hynix %0,59 yükseldi. ABD seans öncesi risk iştahı iyileşti; Nasdaq 100 vadeli işlemleri yaklaşık %0,6, S&P 500 vadeli işlemleri yaklaşık %0,4 yükseldi ve Dow vadeli işlemleri de hafif artıdaydı.

• Kripto: Kripto Korku ve Açgözlülük Endeksi 70 seviyesinde, açgözlülük bölgesinde yer aldı. Toplam kripto piyasa değeri yaklaşık 2,8 trilyon dolardı. BTC 83.500 dolar civarında işlem görerek son 24 saatte yaklaşık %3,9 yükselirken, ETH 2.700 dolar civarındaydı. Katman 1 sektörü öne çıktı; NEAR yaklaşık %16,4, AVAX yaklaşık %15,4 ve SUI yaklaşık %9,8 yükseldi.

• Enerji ve Metaller: Brent ham petrolü yaklaşık %1,7 düşerek varil başına 102,08 dolara gerilerken, WTI ham petrolü 98 dolara doğru çekildi. Spot altın yaklaşık %0,5 düşerek ons başına 4.355 dolar civarına gerilerken, spot gümüş ons başına 66,2 dolar civarına hafif yükseldi.

(Veriler 21 Eylül, 15:00 HKT itibarıyladır)

Kripto Piyasası Anlık Görünümü

1. Vadeli İşlemler Sermaye Akışı Analizi

21 Eylül'de Coinglass verilerine göre, son 24 saatte vadeli işlemlerde ETH, BTC, ZEC, SOL, NEAR ve diğer sözleşmeler net girişlerde öne çıktı ve bu durum potansiyel işlem fırsatlarına işaret edebilir.

2. Bitcoin Likidasyon Haritası

21 Eylül'de Coinglass verilerine göre, Bitcoin borsa likidasyon haritasındaki mevcut referans fiyat olan 83.737 dolar baz alındığında, Bitcoin 82.000 doların altına düşerse büyük merkezi borsalardaki kümülatif uzun pozisyon likidasyon yoğunluğu 700 milyon dolara ulaşabilir. Buna karşılık, Bitcoin 86.000 doların üzerine çıkarsa büyük merkezi borsalardaki kümülatif kısa pozisyon likidasyon yoğunluğu 340 milyon dolara ulaşabilir. Yatırımcıların piyasa dalgalanmaları sırasında büyük ölçekli likidasyonlardan kaçınmak için kaldıraçlarını dikkatli yönetmeleri önerilir.

3. Bitcoin Vadeli İşlemler Uzun/Kısa Oranı

Coinglass verilerine göre, 21 Eylül 16:00 HKT itibarıyla genel Bitcoin uzun/kısa oranı 1,4927 seviyesinde olup, boğaların şu anda göreceli bir üstünlüğe sahip olduğunu göstermektedir.

4. TradFi Vadeli İşlem Performansı

21 Eylül'de TradFi sözleşmelerinin teknoloji segmenti belirgin şekilde güçlendi. SOXL %8,98, KORU %8,81 ve MSTR %5,99 yükselirken, SNDK ve SKHYNIX sırasıyla %3,42 ve %2,10 arttı. Enerji sert geri çekildi; CL ve BZ sırasıyla %3,34 ve %3,00 düştü. İşlem hacmi genel olarak arttı ve SOXL, MSTR ve MU'daki açık pozisyonlar %14,35, %11,55 ve %12,38 yükselerek sermayenin teknolojiyle ilgili ürünlere belirgin şekilde yoğunlaştığını gösterdi.

5. Zincir Üstü İzleme

• Lookonchain'e göre, bir balina son beş günde Hyperliquid üzerinde toplam 1.107 BTC sattı (yaklaşık 86,76 milyon dolar değerinde), ardından yaklaşık 86,5 milyon dolar değerinde 34.422 ETH satın aldı ve tamamını stake etti.

• Onchain Lens'e göre, Wintermute şu anda yaklaşık 160 milyon dolarlık kalıcı kısa pozisyon tutuyor ve gerçekleşmemiş zararı yaklaşık 3,57 milyon dolar. Bunlar arasında yaklaşık 53,05 milyon dolarlık ETH kısa pozisyonu, 26,66 milyon dolarlık BTC kısa pozisyonu ve 17,84 milyon dolarlık SOL kısa pozisyonu bulunuyor.

• Onchain Lens'e göre, Garrett Jin yaklaşık üç aydır tuttuğu ZEC kısa pozisyonunu kapatarak yaklaşık 36,13 milyon dolar zarar etti. Adres hâlâ yaklaşık 108 milyon dolar değerinde 1.330 BTC uzun pozisyon tutuyor.

Blok Zinciri Başlıkları

• 18 Eylül ET itibarıyla ABD spot Bitcoin ETF'leri yaklaşık 433 milyon dolar net giriş kaydederek üst üste ikinci işlem gününde giriş gördü. Fidelity'nin FBTC'si yaklaşık 311 milyon dolar net giriş görürken, BlackRock'ın IBIT'i yaklaşık 108 milyon dolar giriş gördü.

• 18 Eylül ET itibarıyla ABD spot Ethereum ETF'leri yaklaşık 144 milyon dolar net giriş kaydetti; bunun yaklaşık 114 milyon doları BlackRock'ın ETHA'sına gitti. Ancak fonlar hafta genelinde yaklaşık 140 milyon dolar net çıkış kaydederek dört haftalık giriş serisini sonlandırdı.

• ZetaChain Teklif 68 %99,4 destekle kabul edildi. Topluluk, mevcut Katman 1'i kademeli olarak kapatmayı ve ZETA'yı 1:1 oranında Solana'ya taşımayı kabul etti. Belirli anlık görüntü yüksekliği ve kapatma zamanlaması hâlâ takip teklifleriyle onaylanmayı gerektiriyor.

• The Wall Street Journal'a göre, Polymarket'in ABD platformu bu yıl en az 10 milyon dolarlık dolandırıcılık girişimiyle karşı karşıya kaldı. Polymarket, o zamandan beri dolandırıcılık karşıtı sistemlerini ve yönetim yapısını güçlendirdiğini belirtti ve dahili incelemenin şirketin ilgili düzenleyici gerekliliklere uyduğunu ortaya koyduğunu ekledi.

• Kalshi, bireysel ABD hisse senetleri üzerine kalıcı sözleşmeler başlatmak için başvuruda bulundu. Önerilen ürünlerin sabit bir sona erme tarihi yok ve fonlama oranı mekanizması aracılığıyla dayanak hisse senedi fiyatlarını takip edecek. Teklif hâlâ CFTC onayını bekliyor.

• Vietnam, 2026 yılında ilk kripto varlık hizmet sağlayıcısı lisanslarını vermeyi planlıyor ve Avusturya Finansal Piyasa Otoritesi ile dijital varlık düzenlemesi ve piyasa denetimi konusunda deneyim alışverişinde bulunuyor.

• ECB'nin Pontes dağıtık defter mutabakat projesinin 21 Eylül'de başlatılması planlanıyor. Piyasa DLT platformlarını TARGET Hizmetleri ile bağlayarak ilgili işlemlerin merkez bankası parasıyla sonuçlandırılmasına olanak tanıyacak.

• HYPE 94 doların üzerine çıkarak yeni bir tüm zamanların en yüksek seviyesini belirledi; 24 saatlik kazancı kısa süreliğine yaklaşık %9,3'e ulaştı. Aynı dönemde Katman 1, DeFi ve RWA ile ilgili sektörler genel olarak güçlendi.

• 18 Eylül itibarıyla zincir üstü RWA varlık sahipleri 4,436 milyona yükselerek geçen ayın aynı dönemine göre %85,84 arttı. Toplam stablecoin piyasa değeri yaklaşık 303,35 milyar dolardı.

Kurumsal Görüşler · Günlük Seçkiler

• Bank of America: BofA, Fed'in Ekim ve Aralık aylarında 25'er baz puan faiz artırmasını beklemeye devam ediyor. ABD nominal tüketici harcamalarının yıllık bazda yaklaşık %6,3 büyüdüğünü, bunun da çekirdek enflasyonun hedefin üzerinde olmasıyla tipik olarak tutarlı seviyenin hâlâ üzerinde olduğunu, yani talebin daha fazla kısıtlanması gerektiğini belirtti.

• Goldman Sachs: FICC küresel eş başkanı Anshul Sehgal, uzun vadeli Hazine getirilerinin %5'e yakın olduğu bir ortamda yapay zeka hesaplama gücü, veri merkezleri ve ilgili altyapının hâlâ güçlü büyüme fırsatları sunduğunu söyledi. Aynı zamanda, ısrarcı sıkı para politikasının daha geniş hisse senedi piyasası üzerinde yaratabileceği baskının da dikkate alınması gerektiğini belirtti.

• Commonwealth Bank of Australia: Emtia araştırmaları başkanı Vivek Dhar, Suudi Arabistan'ın Doğu-Batı boru hattındaki aksaklıkların ardından küresel ham petrol ve rafine ürün stoklarının karşılayabileceği tahmini sürenin yaklaşık 5-10 haftaya kısaldığını, iki hafta önce bu sürenin yaklaşık 15-20 hafta olduğunu söyledi.

• OpenTrade: Kurucu ortak ve CEO David Sutter, gelişmekte olan piyasalarda stablecoin'lere yönelik gerçek talebin hızlandığını söyledi. ABD CLARITY Yasası'nın son dönemde ilerlememiş olmasına rağmen, kurumsal DeFi ve stablecoin uygulamalarına yönelik ticari talebin gelişmeye devam ettiğini belirtti.