Bản tin BTCC (16.9) | Đạo luật CLARITY lại đình trệ, ARB tăng 18% ngược dòng thị trường

Điểm tin nổi bật

• Thượng viện Mỹ không thông qua được Đạo luật CLARITY với tỷ lệ phiếu 49-50, không đạt ngưỡng 60 phiếu cần thiết để kết thúc tranh luận. Quy trình này vẫn có thể được xem xét lại.

• Fed sẽ công bố quyết định lãi suất tháng 9 vào thứ Tư. Thị trường đã nâng xác suất tăng lãi suất 25 điểm cơ bản lên khoảng 93%, trong khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm có lúc vượt mức 5% vào thứ Ba.

• Cổ phiếu công nghệ châu Á phục hồi, chỉ số KOSPI của Hàn Quốc đóng cửa tăng 1,37% và SK Hynix tăng 4,08%. Tuy nhiên, BTC giảm về khoảng 75.800 USD, khiến thị trường tiền mã hóa nói chung chịu áp lực.

Triển vọng vĩ mô & chính sách

Sự kiện quan trọng hôm nay

• Doanh số bán lẻ tháng 8 của Mỹ

• Tồn kho dầu thô của EIA Mỹ

• Quyết định lãi suất tháng 9 của Fed

• Họp báo của Chủ tịch Fed Kevin Warsh

Tiêu điểm vĩ mô

1. Quyết định của Fed đến gần, xác suất tăng 25 điểm cơ bản lên khoảng 93%

Fed sẽ công bố quyết định lãi suất tháng 9 vào thứ Tư theo giờ miền Đông. Sau khi lạm phát lõi của Mỹ cao hơn dự kiến và giá dầu duy trì ở mức cao, thị trường đã nâng xác suất tăng lãi suất 25 điểm cơ bản lên khoảng 93%. Ngoài đợt tăng lãi suất tuần này, sự chú ý sẽ tập trung vào tuyên bố chính sách và phát biểu của Chủ tịch Kevin Warsh về lộ trình chính sách tiềm năng cho tháng 10 và tháng 12.

2. Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm về khoảng 4,99% sau khi vượt 5%

Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đã vượt mức 5% vào thứ Ba, đạt mức cao nhất kể từ năm 2007, trước khi giảm về khoảng 4,99% trong phiên giao dịch châu Á. Đà tăng giá dầu gần đây, áp lực lạm phát và kỳ vọng thắt chặt thêm từ các ngân hàng trung ương lớn đã cùng đẩy lợi suất dài hạn toàn cầu tăng cao. Thị trường trái phiếu tiếp tục chờ đợi hướng dẫn của Fed về lộ trình lãi suất trong tương lai.

3. CPI tháng 8 của Anh tăng lên 3,1%, cao hơn mức 2,9% của tháng 7

Chỉ số giá tiêu dùng của Anh tăng 3,1% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 8, tăng tốc từ mức 2,9% của tháng 7. CPI lõi tăng 2,6% so với cùng kỳ, trong khi lạm phát dịch vụ leo lên 3,4%. Dữ liệu mới nhất củng cố quan điểm rằng lạm phát tại Anh vẫn dai dẳng, mặc dù thị trường chưa nâng đáng kể xác suất Ngân hàng Trung ương Anh tăng lãi suất ngay lập tức.

4. Xác suất BOJ tăng lãi suất tuần này lên khoảng 80%

Thị trường đã nâng xác suất Ngân hàng Trung ương Nhật Bản nâng lãi suất chính sách thêm 25 điểm cơ bản lên 1,25% vào thứ Sáu lên khoảng 80%. Xuất khẩu tháng 8 của Nhật Bản tăng 19,3% so với cùng kỳ, trong khi nhập khẩu tăng 28%, phản ánh chi phí nhập khẩu năng lượng tăng đáng kể. Ngoài việc BOJ có tăng lãi suất tuần này hay không, thị trường sẽ theo dõi cách ngân hàng này mô tả tốc độ bình thường hóa chính sách trong tương lai.

5. Tồn kho dầu thô Mỹ bất ngờ tăng, giá dầu rút khỏi mức cao

Giá dầu quốc tế giảm sau đợt tăng trước đó, khi tồn kho dầu thô Mỹ tăng bất ngờ làm dịu bớt một số kỳ vọng thắt chặt nguồn cung ngắn hạn. Tuy nhiên, rủi ro đối với cơ sở hạ tầng năng lượng và an ninh vận chuyển ở Trung Đông vẫn chưa giảm bớt, và dầu Brent vẫn duy trì trên 100 USD/thùng.

6. Bỏ phiếu thủ tục Đạo luật CLARITY thất bại với tỷ lệ 49-50

Vào ngày 15 tháng 9, Thượng viện Mỹ đã tiến hành bỏ phiếu thủ tục về đề nghị tiến hành xem xét H.R.3633, Đạo luật Minh bạch Thị trường Tài sản Kỹ thuật số. Cuộc bỏ phiếu thất bại với tỷ lệ 49-50, không đạt ngưỡng 60 phiếu cần thiết để kết thúc tranh luận. Cuộc bỏ phiếu mang tính thủ tục và không phải là cuộc bỏ phiếu cuối cùng về dự luật.

Diễn biến tài sản toàn cầu

• Cổ phiếu: Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản đóng cửa tăng 0,69% ở mức 63.923,00. Chỉ số KOSPI của Hàn Quốc đóng cửa tăng 1,37% ở mức 6.717,97, với SK Hynix tăng 4,08% và Samsung Electronics tăng 2,01%. Trong phiên giao dịch trước giờ mở cửa tại Mỹ, hợp đồng tương lai Nasdaq 100, S&P 500 và Dow đều tăng khoảng 0,2%.

• Tiền mã hóa: Chỉ số Sợ hãi & Tham lam của CoinMarketCap ở mức 63, thuộc vùng tham lam. Tổng vốn hóa thị trường tiền mã hóa khoảng 2,58 nghìn tỷ USD, giảm khoảng 2,7% trong 24 giờ qua. BTC giao dịch quanh mức 75.800 USD, giảm khoảng 2,5% trong 24 giờ. Trong số các token thịnh hành, ARB tăng ngược dòng thị trường khoảng 18,9%, trong khi XRP giảm khoảng 7,6%.

• Năng lượng & Kim loại: Giá dầu quốc tế giảm từ mức cao của phiên trước, với dầu Brent giao dịch quanh 108 USD/thùng và WTI quanh 105 USD/thùng. Vàng giao ngay tăng khoảng 0,8% lên khoảng 4.327 USD/ounce, trong khi bạc giao ngay tăng khoảng 1,5% lên 64,59 USD/ounce.

(Dữ liệu tính đến 15:00 HKT ngày 16 tháng 9)

Tổng quan thị trường tiền mã hóa

1. Phân tích dòng vốn hợp đồng tương lai

Vào ngày 16 tháng 9, theo dữ liệu của Coinglass, các hợp đồng BTC, ETH, SOL, XRP, DOGE và các hợp đồng khác ghi nhận dòng tiền ròng chảy ra lớn nhất trong giao dịch hợp đồng tương lai trong 24 giờ qua, có khả năng báo hiệu cơ hội giao dịch.

2. Bản đồ thanh lý Bitcoin

Vào ngày 16 tháng 9, theo dữ liệu của Coinglass, dựa trên mức giá tham chiếu hiện tại là 75.696 USD trên bản đồ thanh lý của sàn giao dịch Bitcoin, nếu Bitcoin giảm xuống dưới 74.000 USD, khối lượng thanh lý lệnh long tích lũy trên các sàn giao dịch tập trung lớn có thể đạt 1,15 tỷ USD. Ngược lại, nếu Bitcoin vượt lên trên 78.000 USD, khối lượng thanh lý lệnh short tích lũy trên các sàn giao dịch tập trung lớn có thể đạt 1,76 tỷ USD. Nhà giao dịch nên quản lý đòn bẩy một cách thận trọng để tránh các đợt thanh lý quy mô lớn trong biến động thị trường.

3. Tỷ lệ long/short hợp đồng tương lai Bitcoin

Theo dữ liệu của Coinglass, tính đến 16:00 HKT ngày 16 tháng 9, tỷ lệ long/short tổng thể của Bitcoin ở mức 0,4815, cho thấy phe bán hiện đang nắm giữ lợi thế tương đối.

4. Hiệu suất hợp đồng tương lai TradFi

Vào ngày 16 tháng 9, các hợp đồng TradFi nhìn chung mạnh hơn. Các sản phẩm liên quan đến công nghệ dẫn đầu mức tăng, với SOXL tăng 5,73% và SKHYNIX và SKHY tăng lần lượt 3,15% và 2,51%. Kim loại quý cũng tăng cao hơn, với XAG tăng 2,72% và XAU tăng 1,41%. Dầu thô tăng vừa phải, với CL tăng 0,80% và OI tăng 13,38%. SPCX là sản phẩm yếu nhất, giảm 2,87%, trong khi khối lượng giao dịch trong 24 giờ giảm đáng kể ở hầu hết các sản phẩm.

5. Giám sát trên chuỗi

• Theo Lookonchain, ví cá voi 0x4553 đã hoán đổi 512 WBTC và 354 cbBTC lấy 26.924 ETH, trị giá khoảng 64,57 triệu USD.

• Một ví cá voi hiện đang nắm giữ vị thế long với đòn bẩy 8x khoảng 45.000 ETH, trị giá khoảng 107 triệu USD, với giá vào lệnh trung bình khoảng 2.486 USD và giá thanh lý khoảng 2.182 USD.

• Theo Lookonchain, một địa chỉ liên quan đến MARA đã mua khoảng 1.292 BTC thông qua FalconX, trị giá khoảng 98,64 triệu USD.

Tiêu điểm blockchain

• Vào ngày 15 tháng 9 theo giờ miền Đông, các quỹ ETF Bitcoin giao ngay của Mỹ ghi nhận dòng tiền ròng chảy ra khoảng 450 triệu USD, bao gồm khoảng 215 triệu USD từ FBTC và khoảng 162 triệu USD từ IBIT.

• Vào ngày 15 tháng 9 theo giờ miền Đông, các quỹ ETF Ethereum giao ngay của Mỹ ghi nhận dòng tiền ròng chảy ra khoảng 141 triệu USD, bao gồm khoảng 97,97 triệu USD từ ETHA, trong khi ETHB chứng kiến dòng tiền ròng chảy vào khoảng 12,38 triệu USD.

• Thượng viện Mỹ đã tiến hành bỏ phiếu thủ tục về đề nghị tiến hành xem xét Đạo luật CLARITY, thất bại với tỷ lệ 49-50 và không đạt ngưỡng 60 phiếu.

• Arc của Circle có kế hoạch mở mainnet công khai vào ngày 16 tháng 9, với BlackRock, DTCC, ICE, Mastercard, Visa, Standard Chartered và các bên khác tham gia làm các nút xác thực ban đầu.

• Ủy ban Tài chính và Thuế vụ Hạ viện Mỹ có kế hoạch xem xét các quy định thuế liên quan đến tài sản kỹ thuật số, với các chủ đề liên quan đến khung xử lý thuế đối với tài sản tiền mã hóa.

• Ủy ban Thường trực Tài chính của Quốc hội Ấn Độ có kế hoạch tổ chức một phiên điều trần quan trọng về quy định về tài sản kỹ thuật số ảo để thảo luận thêm về chính sách quản lý tài sản tiền mã hóa của Ấn Độ.

• SEC Mỹ sẽ tổ chức một hội nghị bàn tròn về giao dịch chứng khoán suốt 24 giờ vào ngày 17 tháng 9, thảo luận về quy định giao dịch qua đêm, giám sát thị trường, thanh toán bù trừ và quyết toán, thanh khoản và bảo vệ nhà đầu tư.

• Arbitrum có kế hoạch mở khóa khoảng 92,65 triệu ARB vào ngày 16 tháng 9, trị giá khoảng 12,7 triệu USD và chiếm khoảng 1,59% nguồn cung lưu hành.

• Ethereum Foundation có kế hoạch tổ chức một buổi AMA cộng đồng vào ngày 16 tháng 9 xoay quanh nâng cấp Hegotá, thảo luận về lộ trình nâng cấp giao thức tương lai của Ethereum.

• Tether thông báo rằng USDT đã tích hợp với cơ sở hạ tầng liên quan đến giao thức bảo mật Zama để hỗ trợ các ứng dụng stablecoin bảo vệ quyền riêng tư.

Quan điểm tổ chức · Lựa chọn hàng ngày

• JPMorgan: Trước quyết định của Fed, các nhà phân tích duy trì lập trường "thận trọng/trung lập về mặt chiến thuật", cho biết thị trường phần lớn kỳ vọng mức tăng 25 điểm cơ bản và cuộc họp này khó có thể đưa ra hướng dẫn quá rõ ràng về các bước tiếp theo của chính sách.

• Goldman Sachs: Ngân hàng này cho biết Fed có thể muốn giảm niềm tin của thị trường vào một đợt tăng lãi suất khác vào tháng 10. Chủ tịch Kevin Warsh có thể sử dụng cuộc họp báo để nhấn mạnh rằng các nhà hoạch định chính sách cần đánh giá dữ liệu kinh tế sắp tới trước khi quyết định động thái chính sách tiếp theo.

• Commerzbank: Ngân hàng này lưu ý rằng vàng vẫn duy trì khả năng phục hồi bất chấp lợi suất trái phiếu kho bạc tăng cao. Lo ngại về triển vọng tài khóa và rủi ro chính trị gia tăng của Mỹ có thể tiếp tục hỗ trợ phần nào cho vàng.

• Commonwealth Bank of Australia: Chiến lược gia ngoại hối Carol Kong cho biết mức tăng 25 điểm cơ bản phần lớn đã được thị trường định giá. Nếu Fed tăng lãi suất nhưng hạ thấp khả năng tăng liên tiếp, đồng đô la có thể giảm bớt một phần mức tăng ban đầu.